Glosario
Ejecución de garantías
Proceso en que el banco ejerce sus derechos sobre las garantías o avales según las condiciones del contrato. Llega después del incumplimiento.
También se busca como: ejecución, ejecución hipotecaria, ejecución de la hipoteca, proceso ejecutivo, remate, enforcement.
Qué es
Es la fase en que el acreedor deja de negociar y usa sus remedios: ejecutar la hipoteca, tomar el control de cuentas pignoradas, cobrar avales. Requiere que se hayan cumplido los requisitos del contrato y, en muchos casos, un proceso judicial con plazos y costos propios.
Por qué lo mira el banco
Define cuánto y cuándo recupera, y si tiene sentido seguir operando el proyecto. Una ejecución larga y cara reduce el valor de cualquier garantía.
Un ejemplo
Por ejemplo, en un edificio de 40 departamentos a medio construir (cifras ilustrativas), con una tasación de USD 3.000.000, el banco inicia la ejecución. Tras un proceso de dos años, costos legales y un remate con descuento, recupera USD 1.900.000. El valor de tasación no era lo que iba a recibir.
Error habitual
Suponer que la ejecución empieza el mismo día del incumplimiento, o que el banco obtiene el valor de tasación o el valor de venta del proyecto terminado. Tampoco es lo mismo que el vencimiento anticipado ni que la insolvencia.
Términos relacionados
- Vencimiento anticipado de la deudaEs cuando el banco declara exigible de inmediato una deuda que todavía no vencía, según lo que permite el contrato. Cambia la fecha de pago, no la cancela.
- Recuperación del financiadorDinero que el banco recibe, o espera recibir, para cobrar su acreencia tras un incumplimiento. Lo recuperado y lo previsto son cifras distintas.
- Valor de avalúo (valor de garantía)Valor que un perito asigna a un inmueble en garantía para un fin y fecha concretos. No es lo que el banco prestará ni lo que recuperará al venderlo.
- Orden de prelación de pagos (cascada)Es la regla que decide quién cobra primero cuando el dinero recuperado no alcanza para todos los acreedores. Ordena los pagos; no crea dinero nuevo.